O Canyon dos Índios Coroados é um belíssimo Canyon que se forma no final da subida da Serra do Faxinal com 1,5 km de extensão e 700 metros de profundidade encanta a todos que o contempla.

A visitação é feita por uma pequena trilha que segue por uma leve marca no gramado até a borda do canyon.

Destaca-se a riqueza geológica, fauna, flora com paredes de basalto, estas cobertas na sua maioria por matas nebulares (mata úmida com muitas espécies de epífitas: bromélias, orquídeas e liquens). Permitindo a vista parcial do Cânion Molha Coco (Cânion menor situado próximo ao Cânion dos Índios Coroados). Passagem por cachoeiras e piscinas naturais, intercaladas com paradas para observações da fauna e flora.